会計・財務アドバイザリー（FAS）
アカウントエージェント株式会社では、EY新日本有限責任監査法人出身の公認会計士・税理士である代表 藤沼寛夫が、M&A・IPO・プロジェクトファイナンスに関わる会計・財務アドバイザリー（FAS）サービスを提供しています。
監査法人・コンサルティングファームの双方で実務を積んだ経験を持つ専門家が直接担当するため、財務デューデリジェンス・バリュエーション・SOX導入支援・財務モデリングといった高度な専門業務を、大手FASファームに依頼するよりも柔軟かつリーズナブルにご提供できます。
FAS（会計・財務アドバイザリー）とは
FAS（Financial Advisory Services）とは、M&A・企業再編・IPO・プロジェクトファイナンスなどの場面において、財務・会計の専門的な知見から意思決定を支援するアドバイザリーサービスの総称です。主に以下の場面で活用されます。
- M&Aにおける買収対象企業のリスク評価・価値算定
- 株式上場（IPO）に向けた財務体制の整備・内部統制構築
- プロジェクトファイナンスにおける財務モデルの構築
- 自己株式取得・事業売却における価値評価
- 外資系企業の内国子会社における内部統制導入
当社のFASサービス一覧
財務デューデリジェンス（財務DD）
M&Aにおける買収対象企業の財務・会計上のリスクを評価するサービスです。単なる決算書のチェックにとどまらず、適正な企業価値評価の根拠となる定性的情報も含めて提供することで、エグゼキュージョンを効率よく進めることができます。
対応内容
- 財務諸表の正確性・適正性の検証
- 収益・費用の正常化（ノーマライゼーション）
- 純資産・簿外債務の調査
- 運転資本の分析
- 税務リスクの洗い出し
- 財務DDレポートの作成・説明
当社の強み
小売業・飲食業・アパレル業・不動産業のM&Aに強みを持ち、バイサイド（買い手側）・セルサイド（売り手側）いずれのご依頼にも対応しています。EY新日本有限責任監査法人での上場企業監査経験を持つ代表が直接担当するため、監査法人水準の品質で財務DDをご提供できます。
原則としてバリュエーションとのセットでお受けしていますが、財務DD単体でのご依頼についても背景・目的をお聞きしたうえで柔軟に対応します。
事業価値評価（バリュエーション）
各種評価手法を用いた事業価値・株式価値の算定サービスです。M&Aにおける価格交渉の根拠資料として、また各種手続における外部第三者評価書として幅広く活用されます。
主な利用場面
- M&Aにおける買収価格・譲渡価格の算定
- 非上場企業による自己株式取得の際の価格算定
- 税務上の株式取得価額の算定
- 事業承継における株式評価
- 少数株主持分の評価
対応する主な評価手法
- DCF法（ディスカウンテッド・キャッシュフロー法）
- 類似会社比較法（マーケット・アプローチ）
- 純資産法（コスト・アプローチ）
- 配当還元法
原則として財務デューデリジェンスとのセットでお受けしていますが、バリュエーション単体でのご依頼については背景・目的を詳しくお聞きしたうえで受託の可否を検討します。
債権価値算定
保有債権の売却・流動化における価値算定サービスです。ファクタリング・債権流動化・各種金融機関への提出資料として活用できます。
主な利用場面
- ファクタリングにおける債権売却価値の算定
- 債権流動化スキームの組成支援
- 金融機関・投資家向けの提出資料作成
- 不良債権の処理・評価
SOX・J-SOX導入支援
IPO後のJ-SOX（内部統制報告制度）導入および外資系企業の内国子会社におけるSOX導入を支援するサービスです。代表はEY新日本有限責任監査法人在籍時に外資系内国子会社のSOX新規導入支援に従事した実務経験を持ちます。
対応内容
- 経営者へのヒアリングによる適用範囲の検討
- 財務諸表（F/S）・試算表（T/B）の確認・分析
- 重要拠点・各部担当者からの業務処理統制ヒアリング
- RCM（リスク・コントロール・マトリックス）の作成
- SOXデザイン設計・文書化
- 導入後の内部監査部門のサポート
SOX・J-SOX導入支援は多くの工数を要するため、年間を通じた継続的な関与を前提としています。導入後の内部監査部門のサポートも承ります。
財務モデリング
プロジェクトファイナンス・PPP（官民連携）・PFI（民間資金等活用事業）に係る財務モデルの構築サービスです。投資判断・融資審査・事業計画策定の根拠資料として活用されます。
対応実績のある分野
- 太陽光発電プロジェクトファイナンス
- バイオマス発電プロジェクトファイナンス
- PPP・PFI事業の財務モデリング
- ストラクチャードファイナンス全般
※ 財務モデリングに係るプロジェクトはAUP（合意された手続）として藤沼会計事務所でのご契約となります。
株式上場（IPO）支援
ショートレビュー（短期調査）から上場申請・上場後サポートまで一貫したIPO支援サービスを提供します。EY新日本有限責任監査法人でIPOベンチャー企業の主査として上場監査に従事した経験を持つ代表が直接担当します。
- ショートレビュー（短期調査）・課題抽出・上場スケジュール策定
- 事業計画・予算策定支援
- 内部統制構築・J-SOX対応支援
- 月次・四半期決算体制の構築・早期化支援
- 上場申請書類（Ⅰの部・Ⅱの部）作成支援
- 上場準備のための監査
M&Aアドバイザリー
M&Aにおける戦略策定から案件実行・PMIまでをワンストップで支援します。独立系のため系列にとらわれず、中立の立場でお客様に最適なプランを提案します。中小企業庁のM&A支援機関登録制度の登録支援機関として、中小M&Aガイドライン（第3版）を遵守しています。
売り手側の支援内容
- M&A方針の決定・初期検討
- 企業価値評価（バリュエーション）
- 提案資料（IM・ティーザー）の作成
- 候補先の選定・交渉サポート
- 基本合意書・最終契約書の締結支援
- クロージング（決済）サポート
買い手側の支援内容
- 買収戦略の策定・ターゲット選定
- 財務デューデリジェンスの実施
- 買収価格・ストラクチャーの検討
- 最終契約締結・クロージングサポート
- PMI（経営統合）支援
担当者プロフィール
| 担当者 | 藤沼 寛夫（公認会計士・税理士） |
|---|---|
| 資格 | 公認会計士（No.37095）・税理士（No.143265） |
| 主な経歴 | EY新日本有限責任監査法人にて上場不動産業・アパレル業・飲食業・小売業・百貨店業の会計監査および内部統制監査に従事。IPOベンチャー企業の主査・不正調査業務も経験。その後、中堅会計事務所にて財務DD・バリュエーション・SOX導入支援・財務モデリング・プロジェクトファイナンスに従事。2019年に藤沼会計事務所を開業、2020年にアカウントエージェント株式会社を設立。 |
| FAS専門領域 | 財務デューデリジェンス・バリュエーション・SOX/J-SOX導入支援・財務モデリング・IPO支援・M&Aアドバイザリー |
| 得意業種 | 小売業・飲食業・アパレル業・不動産業・再生可能エネルギー事業 |
| 登録・所属 | 日本公認会計士協会東京会・東京税理士会 M&A支援機関登録制度 登録支援機関（金融庁） IPO支援に関わる独立開業の公認会計士名簿（日本公認会計士協会） |
料金・費用について
FASサービスの費用は、案件の規模・難易度・対応範囲・スケジュールによって異なります。まずはお気軽にご相談ください。初回相談は無料で承っています。
| 財務デューデリジェンス | 案件規模・対象企業の規模に応じてお見積り |
|---|---|
| バリュエーション | 評価手法・対象企業の規模に応じてお見積り |
| SOX・J-SOX導入支援 | 月額顧問型（年間契約） |
| 財務モデリング | プロジェクト規模に応じてお見積り |
| IPO支援 | 月額顧問型または成果報酬型でご相談可能 |
| M&Aアドバイザリー | 着手金＋成功報酬型（案件規模に応じて設定） |
よくあるご質問
- 大手FASファームと何が違いますか？
-
大手FASファームは組織規模が大きい反面、案件によっては経験の浅い担当者がアサインされるケースがあります。当社では公認会計士である代表が直接担当するため、監査法人・コンサルティングファーム双方での実務経験に裏打ちされた一貫したサービスを提供できます。また独立系のため系列にとらわれない中立な立場でのアドバイスが可能です。
- 中小企業でも依頼できますか？
-
はい、対応可能です。売上規模・従業員数を問わずご依頼を受け付けています。むしろ大手ファームへの依頼が難しい中小企業のM&A・IPO・内部統制整備を得意としています。
- 一部の業務だけ依頼できますか？
-
はい、可能です。財務DDのみ・バリュエーションのみ・SOX導入支援のみといった個別業務でのご依頼も承っています。ただし財務DDとバリュエーションについては原則セットでのご依頼を推奨しています。
- 秘密保持はどのように管理されますか？
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ご依頼前に秘密保持契約（NDA）を締結します。案件に関わる情報は厳格に管理し、第三者への開示は一切行いません。
お問い合わせ・ご相談
FASサービスに関するご相談は、お問い合わせフォームより、件名に「FASサービスについて」とご記入のうえお送りください。初回相談は無料です。2営業日以内にご返信いたします。